Беларусь выходит на азиатский рынок заимствований

До конца года может состояться еще один выход Беларуси на долговые рынки капитала. Руководство Минфина Беларуси в настоящее время находится в командировке в Сингапуре и Гонконге, где проводит встречи с потенциальными азиатскими инвесторами в планируемый до конца года выпуск евробондов. Белорусские власти начали подготовку ко второму выпуску евробондов. Министр финансов Беларуси Андрей Харковец, министр экономики Николай Снопков, первый замглавы Нацбанка Юрий Алымов командированы в азиатские финансовые центры на основании постановления правительства Беларуси N1640, текст которого размещен на сайте Национального центра правовой информации.

Согласно постановлению Совмина № 1542 от 22 октября 2010 года, правительство Беларуси поручило Минфину выпустить в IV квартале 2010 года – 2011 году еврооблигации на сумму до $1 млрд со сроком обращения не менее пяти лет и размещением их за пределами территории Беларуси (см. БДГ от 26 октября). 

Изначально власти Беларуси планировали выйти на международный рынок со вторым выпуском евробондов в середине 2011 года. Но, вероятно, в последнее время ситуация изменилась, а проблемы с поступлением в страну валютной выручки только усугубились, пишет TUT.by.

Агентство Bloomberg сообщает, что с 9 ноября начинается серия встреч организаторов размещения белорусских евробондов (BNP Paribas, Deutsche Bank, The Royal Bank of Scotland и Сбербанк РФ) с инвесторами в Азии. Основной целью этих встреч, по данным агентства, является "ознакомление с предложением белорусской стороны в инвестиции с фиксированным доходом и развитие новых связей между Беларусью и азиатским сообществом инвесторов". 

Как сообщала БДГ ранее, агентство Standard&Poor`s присвоило планируемому выпуску белорусских евробондов долгосрочный рейтинг приоритетного необеспеченного долга "В+" и рейтинг ожидаемого уровня возмещения долга после дефолта "4", который означает, что в случае дефолта белорусские власти погасят не более 30-50% от суммы долга. "Уровень рейтингов Республики Беларусь сдерживают слабые и ухудшающиеся показатели внешней ликвидности на фоне очень высокого дефицита по счету текущих операций и неоднократных ценовых шоковых потрясений в связи с импортом по-прежнему субсидируемых энергоносителей из России", - отмечается в сообщении.

Срок размещения, объем и процентная ставка, а также другие особенности второго выпуска евробондов еще не определены, отмечает S&P. Однако присвоение рейтинга указывает на то, что размещение будет осуществлено в скором времени. Так, например, обнародование рейтинга для дебютного размещения состоялось едва ли не накануне выпуска.

Напомним, в июле текущего года Беларусь осуществила дебютное размещение еврооблигаций на сумму 600 млн долларов со ставкой купона 8,75% и погашением в 2015 году. В августе произошло доразмещение еврооблигаций на сумму 400 млн долларов в дополнение к дебютному выпуску. Доходность к погашению доразмещенных бумаг составила 8,251%, что позволило Беларуси снизить средневзвешенную доходность к погашению 5-летнего займа общей суммой $1 млрд до 8,7%.

Внешний госдолг Беларуси на 1 октября составлял $9,559 млрд, увеличившись за январь-сентябрь на 21,1%.